Budapest kan rettmessig kalles ”Spa-byen”, og Szechenyi bad og spa var det første termiske badet på Pest siden. På den tiden, tilbake i 1881, ble det kalt "artesisk bad", og var kun et midlertidig arrangement.

I 1913 ble det konvertert til et permanent bad, og fikk sitt nåværende navn og and de fleste deler av sitt flotte gule bygningskompleks.

I 1927 bygget man strandsoner, så vel som offentlige badeavdelinger for damer og herrer.

In 1960 kom enda en ekspansjon. Da la man til et termal basseng (for bruk med badedrakter), og et utendørspasient sykehus på dagtid.

I 1999 fikk man en fullstendig rekonstruksjon av svømmebassengene. Det kom på plass vannfiltrerings- og sirkulasjonssystemer, og det flotte badet fikk moderne utstyr og innredning. Vedlikeholds- og rekonstruksjonsarbeid pågår stadig, hvor man stenger de forskjellige avdelinger og deler av badet hvert år.

Badet får sitt termiske vann fra Sankt Stefans den 2.s brønn.